“合謀”百日 百度中信聯手開銀行

■ 分析

中信借機觸達更多互聯網客戶

“如果獲得監管層批準，百信銀行將成為中國首個具有獨立法人資格的直銷銀行。”一位國有銀行電子銀行部人士表示。

“直銷銀行”從2013年起在中國出現。目前國內有超過40家銀行都推出了直銷銀行業務，成為中小銀行彎道超車的途徑之一。不過，此前國內已經上線的直銷銀行并不是具有獨立法人資格的組織，也并非獨立運作，基本是銀行的二級部門。

中信銀行行長李慶萍昨天表示，未來中信銀行電子銀行部的產品會放到直銷銀行平臺上去銷售。中信將通過百度的互聯網端觸達更多的互聯網客戶。

在傳統金融機構中，中信銀行“觸網”最為積極，2014年，中信銀行曾分別與阿里和騰訊發行虛擬信用卡，但最終被監管層叫停。之后，中信與百度推出中信百度貼吧信用卡，并同步在百度貼吧推出“3D金融服務大廳”，在BAT巨頭之間游走游刃有余。

國金證券銀行分析師馬鯤鵬認為，百信銀行是一個由股權關系來保障的“排他性”雙贏合作，未來經營范圍拓展至全口徑互聯網銀行業務是重要看點。“排他性”是某項業務合作能否提升估值的根源。

他分析認為，一方面，來自于百度的流量導入將是排他的，這與微眾銀行和華夏、平安等銀行的導流合作有本質的不同，因為微眾銀行可以為所有的銀行導流，而對百度而言，將流量完全導入自己的子公司是毫無爭議的。另一方面，未來業務拓展至全口徑互聯網銀行的百信銀行不必再擔心遠程開戶等監管限制，中信銀行將自己的客戶遷移至自己的子公司也是毫無爭議。

新京報記者 蘇曼麗

■ 相關

BAT三巨頭全部入局銀行業

百度一直有著銀行夢。早在去年全國“兩會”期間，李彥宏曾表示，會爭取民營銀行牌照。

2014年，騰訊和阿里巴巴先后搶下兩張民營銀行牌照，成立前海微眾銀行和浙江網商銀行。隨著此番百度與中信合作設立百信銀行，意味著BAT三巨頭也全部完成了在銀行業的布局。

2014年7月25日，中國銀監會正式對外披露，批準包括“微眾銀行”在內的三家民營銀行籌建申請，互聯網銀行的概念浮出水面。2014年9月29日，銀監會同意阿里巴巴籌建“網商銀行”。

在金融領域，BAT三巨頭的布局由來已久，阿里金融布局均在螞蟻金融服務集團，旗下包括支付寶、余額寶、招財寶、芝麻信用、螞蟻小貸等產品品牌。騰訊的QQ錢包、微信錢包同樣滲入用戶日常理財活動，旗下理財通涵蓋了貨幣基金、指數基金和保險理財。

百度旗下擁有百度錢包、百度理財、百度有錢、幫幫貸、金融知心等多個品牌。其中，百度錢包為百度金融布局的重要部分。

與網商銀行定位為“小微金融服務”和微眾銀行定位于“個存小貸”相比，百信銀行則定位為直銷銀行，通過互聯網直接提供金融服務。

在成立時間上，阿里與騰訊在去年就早一步搶下了五塊試點牌照中的兩塊，并作為主發起人，成立了浙江網商銀行和前海微眾銀行。但這兩家銀行一直受制于遠程開戶的限制，無法吸收存款。對于一家銀行來說，存款是立行之本，沒有存款會大大影響擴張效率和速度。

不過，直銷銀行可以覆蓋大部分的銀行業務，包括網商和微眾銀行還沒有突破的存款業務。從業務范圍看，百信銀行已經超過了阿里和騰訊的網絡銀行。

在與中信銀行牽手之前，百度錢包是百度在金融領域的重要組成部分，百度方面透露，百度錢包將與百信銀行在數據、用戶、商業拓展等層面互為支撐。將百度錢包這款戰略產品再次推向臺前。

談及與中信的合作，百度總裁張亞勤表示，百度的優勢主要在兩個方面，第一，百度擁有海量的用戶和大量的數據，以及很強的云計算規模化能力。第二，大數據的存在，加上銀行實體的征信數據，可以有效降低業務風險，協助風險管控。

新京報記者 蘇曼麗 劉夏